证券投资顾问业务

1、(2016年)证券投资技术分析方法的要素包括（）。
Ⅰ．证券市场价格的波动幅度Ⅱ．证券的交易量
Ⅲ．证券市场的交易制度Ⅳ．证券的市场价格

2、(2016年)下列关于预算与实际的差异分析，说法正确的是（）。

3、(2016年)按照生命周期理论，下列表述正确的是（）。

4、(2017年)行业生命周期主要包括（）。
Ⅰ 幼稚期Ⅱ 成长期
Ⅲ 成熟期Ⅳ 衰退期

5、(2016年)投资顾问依据本公司或者其他证券公司、证券投资咨询机构发布的证券研究报告作出投资建议的，应向客户说明（ ）。

6、客户回访应当留痕，相关资料应当保存不少于（ ）年。

7、风险承受能力较低的特点会出现在家庭生命周期的__________阶段，一般建议投资组合中增加__________比重。（ ）

8、在均值一方差模型中，如果不允许卖空，由两种风险证券构建的证券组合的可行域（??）。
Ⅰ 可能是均值标准差平面上的一个无限区域
Ⅱ 可能是均值标准差平面上的一个三角形区域
Ⅲ 可能是均值标准差平面上的一条直线段
Ⅳ 可能是均值标准差平面上的一条光滑的曲线段

9、在采用自下而上分析法时，通常最先分析（ ）。

10、有关周期型行业说法不正确的是（ ）。

11、下列财务指标中属于分析盈利能力的指标是（ ）。

12、根据移动平均法，如果某只股票价格超过平均价的某一百分比时，应该（ ）。

13、（）即选择指数成分股中市值最大的部分股票，按照其在股价指数所占比购买，将剩余资金平均分配在剩下的成分股中。

14、（）对投资组合与基准指数的拟合程度要求不高， 因此, 经常会出现与基准指数的特征产生实质性偏离的情况。

15、技术分析的分析基础是（ ）。

16、关于方差最小化法，说法正确的是（）。
Ⅰ 债券组合收益与指数收益之间的偏差称为追随误差
Ⅱ 求得追随误差方差最小化的债券组合
Ⅲ 适用债券数目较大的情况
Ⅳ 要求采用大量的历史数据

17、（ ）一般指证券机构担任证券公开发行活动的承销商或财务顾问，在本机构承销或管理的证券发行活动之前和之后的一段时期内，其研究人员不得对外发布关于该发行人的研究报告。

18、证券投资顾问应具备的职业操守有（ ）。
I独立诚信
II谨慎客观
III勤勉尽职
IV公平公正

19、按照《证券投资顾问业务暂行规定》，以证券咨询软件为载体向客户提供咨询服务的机构，规范的执业行为有（ ）。
Ⅰ揭示软件工具固有缺陷和使用风险，不得隐瞒或有重大遗漏
Ⅱ客观说明软件工具的功能，不得对其功能进行误导性宣传
Ⅲ说明软件工具所使用的数据信息来源
Ⅳ表示软件工具有选择证券投资品种或提示买卖时机功能的，应当说明其方法和局限

20、根据《证券投资顾问业务暂行规定》，下列客户服务内容属于证券公司、证券投资咨询机构的证券投资顾问业务范畴的是（ ）。
Ⅰ向客户建议适当的投资组合
Ⅱ向客户进行理财规划建议
Ⅲ向客户建议如何选择适当的投资品种
Ⅳ接受客户全权委托，管理客户资产

21、证券公司、证券投资咨询机构提供证券投资顾问服务，应当与客户签订证券投资顾问服务协议，并对协议实行（ ）管理。

22、下列关于从事证券服务业务的行为的说法正确的是（ ）。
Ⅰ禁止代理委托人从事证券投资
Ⅱ约定与委托人风险共担，利益共享
Ⅲ禁止买卖本咨询机构提供服务的上市公司股票
Ⅳ禁止利用传播媒介或者通过其他方式提供、传播虚假或者误导投资者的信息

23、比照家庭生命周期，可以按年龄层把个人生命周期分为6个阶段。其中最重要的理财活动是收入增加、筹集退休金的时期是（ ）。

24、对消费者的消费行为提供了全新的解释，指出个人在相当长的时间内计划他的消费和储蓄行为，在整个生命周期内实现消费的最佳配置的理论是（ ）。

25、下列关于证券系数β的说法正确的是（ ）。
Iβ系数是衡量证券承担系统风险水平的指数
IIβ系数反映了证券或组合的收益水平对市场总收益水平变化的敏感性
III牛市时，在估值优势相差不大的情况下，投资者会选择β系数较大的股票，以期获得较高的收益
IV熊市时，投资者会选择β系数较小的股票，以减少股票下跌的损失

26、有效市场假说是（ ）证券投资策略的理论依据。

27、关于利率和年金现值与终值的关系，下列说法不正确的有（ ）。
Ⅰ．在不考虑其他条件的情况下，利率与年金终值反方向变化
Ⅱ．在不考虑其他条件的情况下，利率与年金现值同方向变化
Ⅲ．在不考虑其他条件的情况下，利率与年金现值反方向变化
Ⅳ．在不考虑其他条件的情况下，利率与年金终值同方向变化

28、套利定价模型中的假设条件比资本资产定价模型中的假设条件（ ）。

29、银行从业人员在实际个人理财业务中，为客户进行投资组合设计时，除了考虑客户风险特征外，还要考虑因素有（ ）等。
I利率趋势
II当时市场状况
III客户投资目标
IV风险偏好

30、子女教育储蓄属于客户证券投资目标中（ ）目标。

31、下列哪些选项可能增加家庭的净资产？（ ）
Ⅰ．投资实现资产增值
Ⅱ．增加消费
Ⅲ．将投资收益进行再投资
Ⅳ．利用自动转账偿还信用卡透支

32、某公司某年度的资产负债表显示，当年总资产为10000000元，其中流动资产合计为3600000元，包括存货1000000元；公司的流动负债2000000元，其中应付账款200000元，则该年度公司的流动比率为（ ）。

33、今年年初，分析师预测某公司今后2年内（含今年）股利年增长率为6％，之后，股利年增长率将下降到3％，并将保持下去。已知该公司上一年末支付的股利为每股4元，市场上同等风险水平的股票的预期必要收益率为5％。如果股利免征所得税，那么今年年初该公司股票的内在价值最接近（ ）元。

34、以下属于参数估计的有（ ）。
I用样本指标估计总体指标
II用样本均数估计总体均数
III用样本率估计总体率
IV依据样本估计总体分布中所含的未知参数

35、下列有关财务弹性的表述，不正确的是（ ）。

36、如果统计量的抽样分布的均值恰好等于被估计的参数之值，那么这一估计便可以认为是（ ）估计。

37、下列关于利润表的说法，错误的有（ ）。
Ⅰ．利润总额在主营业务利润的基础上，加减投资收益、补贴收入和营业外收支等后得出
Ⅱ．利润表把一定期间的营业收入与其同一会计期间相关的营业费用进行配比，以计算出企业一定时期的净利润
Ⅲ．净利润在利润总额的基础上，减去本期计入损益的所得税费用后得出
Ⅳ．营业利润在主营业务利润的基础上，减营业费用、管理费用和财务费用后得出

38、市场风险控制的主要方法有（ ）。
Ⅰ资产证券化
Ⅱ限额管理
Ⅲ风险对冲
Ⅳ经济资本配置

39、经风险调整的收益率为每个业务单位或交易的（ ）和经济资本的比率。

40、流动性比率/指标是各国监管当局和商业银行广泛使用的方法之一，下列常用的比率/指标表达式正确的有（ ）。
Ⅰ．现金头寸指标＝现金头寸/总资产
Ⅱ．核心存款指标＝核心存款/总资产
Ⅲ．贷款总额与核心存款的比率＝贷款总额/总资产÷（核心存款/总资产）
Ⅳ．大额负债依赖度＝（大额负债－短期投资）/（盈利资产－短期投资）

41、根据《证券公司流动性风险管理指引》的规定，流动性覆盖率与净稳定资金率应均不低于（ ）。

42、权威信用评级机构将一家受金融危机影响的AAA级企业改评为AA级。则表明与该企业发生业务往来的商业银行所面临的（ ）增加。

43、关于政府债券，下列论述错误的是（ ）。

44、下列金融衍生工具中，属于交易所交易的衍生工具的有（ ）。
Ⅰ．期权合约
Ⅱ．OTC交易的衍生工具
Ⅲ．期货合约
Ⅳ．股票期权产品

45、风险的不确定性包括两个方面（ ）。
I发生时间的不确定性
II发生地点的不确定性
III影响程度的不确定性
IV损失的不确定性

46、企业的风险敞口由企业的类型决定。站在产业链的角度，企业可以分为（ ）这几种基本形式。
Ⅰ生产型
Ⅱ贸易型
Ⅲ加工型
Ⅳ消费型

47、（ ）是将指数的成分股按照某个因素分类，然后按照各类股票在股价指数中的比例构造投资组合，至于各类中的具体股票可以随机或按照其他原则选取。

48、比率分析法是以同一期财务报表上若干重要项目的相关数据相互比较，求出比率，用以分析和评价公司的经营活动以及公司目前和历史状况的一种方法，是财务分析最基本的工具，主要包括（ ）。
Ⅰ．获利能力比率
Ⅱ．偿债能力比率
Ⅲ．成长能力比率
Ⅳ．周转能力比率

49、多重负债下的组合免疫策略组合应满足的条件有（ ）。
Ⅰ．证券组合的久期与负债的久期相等
Ⅱ．组合内各种债券的久期的分布必须比负债的久期分布更广
Ⅲ．债券组合的现金流现值必须与负债的现值相等
Ⅳ．债券组合的现金流现值必须与负债的现值不相等

50、下列关于税务规划的说法，不正确的是（ ）。