往年发布证券研究报告业务冲刺卷

1、每一个生产者或消费者都只是被动地接受市场价格，他们对市场价格没有任何控制力量的市场是（ ）。

2、下列经济因素中，对长期总供给有决定性影响的有（ ）。
I政府购买
II劳动
III资本
IV技术

3、某产品市场的需求曲线为Q＝1000－10P，成本函数为C＝40Q，下列说法正确的有（ ）。
Ⅰ．若该产品由一个垄断厂商生产，则利润最大化时产量是300
Ⅱ．若该产品由一个垄断厂商生产，则厂商最大利润为9000
Ⅲ．若要实现帕累托最优，相应的产量是600，价格是40
Ⅳ．在垄断条件下，社会福利的净损失是5000

4、若年利率为8%，若按照复利计息，现在应一次存入银行（ ）万元，才能在3年后一次取出30万元。

5、如果某证券的β值为1．5，若市场组合的风险收益为10%，则该证券的风险收益为（ ）。

6、根据资产定价理论中的有效市场假说，有效市场的类型包括（ ）。
Ⅰ弱式有效市场
Ⅱ半弱式有效市场
Ⅲ半强式有效市场
Ⅳ强式有效市场

7、模型中，根据拟合优度R2与F统计量的关系可知，当R2＝0时，有（ ）。

8、一元线性回归不可以运用于（ ）。

9、国际收支顺差的主要原因是（ ）。
Ⅰ．对外投资的增加
Ⅱ．对外贸易逆差
Ⅲ．外资流入的增加
Ⅳ．对外贸易顺差

10、影响证券市场需求的政策因素不包括（ ）。

11、按照重置成本法的计算公式，被评估资产评估值等于（ ）。

12、产业作为经济学的专门术语，有严格的使用条件。产业的构成一般具有（ ）特点。
Ⅰ．职业化
Ⅱ．规模性
Ⅲ．社会功能性
Ⅳ．单一性

13、证券投资技术分析主要解决的问题是（ ）。

14、技术分析的要素包括（ ）
I价格
Ⅱ成交量
Ⅲ时间
IV空间

15、具有明显的形态方向且与原有的趋势方向相反的整理形态有（ ）。
I三角形
Ⅱ矩形
Ⅲ旗形
IV楔形

16、如果价格的变动呈“头肩底”形，证券分析人员通常会认为（ ）。

17、某公司上一年度每股收益为1元，公司未来每年每股收益以5%的速度增长，公司未来每年的所有利润都分配给股东。如果该公司股票今年年初的市场价格为35元，并且必要收益率为10%，那么（ ）。
Ⅰ．该公司股票今年年初的内在价值约等于39元
Ⅱ．该公司股票的内部收益率为8%
Ⅲ．该公司股票今年年初市场价格被高估
Ⅳ．持有该公司股票的投资者应当在明年年初卖出该公司股票

18、债券现金流的确定因素有（ ）。
I债券的面值和票面利率
Ⅱ计付息间隔
Ⅲ债券的嵌入式期权条款
IV债券的税收待遇

19、根据市场预期理论，如果即期利率随着期限增加而提高，即利率期限结构呈上升趋势，表明投资者预期未来即期利率会（ ）。

20、—般而言，进行套期保值时需遵循的原则包括（ ）。
I价值相等
Ⅱ月份相同或相近
Ⅲ买卖方向对应
IV品种相同

21、二叉树模型的假设有（ ）。
Ⅰ标的资产的价格运动方向只有向上和向下两个方向
Ⅱ在整个考察期内，股价每次向上（或向下）波动的概率和幅度不变
Ⅲ只能在到期日执行
Ⅳ市场无摩擦

22、以基础产品所蕴含的使用风险或违约风险为基础变量的金融衍生工具属于（ ）。

23、下列对卖出看涨期权的分析错误的有（ ）。
Ⅰ．一般运用于预测后市上涨或已见底的情况下
Ⅱ．平仓损失＝权利金卖出价－权利金买入价
Ⅲ．期权被要求履约风险＝执行价格＋标的物平仓买入价格－权利金
Ⅳ．不需要缴纳保证金

24、证券研究报告在调研活动阶段不允许向无关人员泄露（）。
Ⅰ、整体调研计划
Ⅱ、调研底稿
Ⅲ、调研后发布证券研究报告的计划
Ⅳ、研究观点的调整信息

25、市场组合（ ）。

26、（ ）是产业结构政策的重点。

27、在运用演绎法进行行业分析时，主要步骤包括（ ）。
I 假设Ⅱ 寻找模式Ⅲ 观察Ⅳ 接受(拒绝)假设

28、根据《上市公司行业分类指引》，食品、饮料行业属于（）。

29、资产配置是资产组合管理过程中的重要环节之一，是决定（ ）的主要因素。

30、股票价格走势的压力线是（ ）。
Ⅰ 阻止股价上升的一条线
Ⅱ 一条直线
Ⅲ 一条曲线
Ⅳ 只出现在上升行情中

31、目前我国各家商业银行推广的（ ）是结构化金融衍生工具的典型代表。

32、在股指期货与股票现货的套期保值中，为了实现完全对冲，期货合约的总值应为（ ）。

33、下列对信用违约互换的说法错误的是（ ）。

34、某投资者5年后有一笔投资收入为30万元，投资的年利率为10%，用复利方法计算，该项投资的现值介于（）之间。

35、( )是指除了信用评级不同外，其余条件全部相同（包括但不限于期限、嵌入条款等）两种债券收益率的差额。

36、对于股指期货来说，当出现期价高估时，套利者可以（ ）。

37、看涨期权也称( )。

38、不属于直接管制政策的是（ ）。

39、下列财务指标中属于分析盈利能力的指标是（ ）。

40、下列指标中反映公司短期偿债能力最强的是（ ）。

41、一般而言，下列陈述错误的是（ ）。

42、在国际金本位制度下，汇率变动的上下限是（ ）。

43、在外汇标价中，中间汇率是指（ ）。

44、目前，国际上通行的一国政府债务风险的警戒线指标是( )。

45、在应用过程中发现，若对回归模型增加一个解释变量，R一般会（ ）。

46、( )是指在特定的可靠性（即置信系数）要求下，估计总体参数所落的区间范围，亦即进行估计的全距。

47、在n=45的一组样本估计的线性回归模型，包含有4个解释变量，若计算的R为0.8232，则调整的R为（ ）。

48、完全竞争厂商对要素的需求曲线可以用（ ）表示。

49、完全竞争型行业具有的特点是( )。
I.企业赢利由市场对商品的需求决定
Ⅱ.企业只是价格接受者
Ⅲ.各种生产资料可以完全流通
Ⅳ.生产者众多

50、证券分析师从业人员年检期间培训学时为( )。