历年证券投资顾问业务练习

1、(2016年)税务规划的原则包括（）。
Ⅰ．合法性原则Ⅱ．目的性原则Ⅲ．规划性原则Ⅳ．综合性原则

2、(2017年)下列不属于利率风险的是（）。

3、(2016年)个体工商户生产经营所得适用的超额累进税率为（）。

4、(2016年)下列属于短期目标的有（）。
Ⅰ．子女的教育储蓄 Ⅱ．休假 Ⅲ．购置新车 Ⅳ．退休规划

5、(2017年)在（）情况下，投资者应选择高β系数的证券组合。

6、(2016年)“当形成一种股市将持续上涨的信念时，投资者往往会对有利的信息或证据特别敏感或容易接受，而对不利的信息或证据视而不见”可以来解释（）这个行为金融概念。

7、(2016年)某投资者对一特定账户能承担高风险，但对致力于孩子教育的账户却保持保守的风险头寸，这在行为金融学中属于（）。

8、下列哪些行为体现了投资顾问业务的适当性管理（ ）。
I 证券公司向客户提供证券投资顾问服务，应当按照公司制定的程序和要求，了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验、投资需求与风险偏好
II 证券投资顾问根据了解的客户情况，评估客户风险承受能力和服务需求
III 评估客户的风险承受能力，并以书面或者电子文件形式予以记载、保存
IV 向客户提供适当的投资建议服务

9、下列属于储藏者特点的是（ ）。
I 量入为出，买东西会精打细算
II 从不向人借钱，也不用循环信用
III 量出为入，开源重于节流
IV 缺乏规划概念，不量出不量入

10、目前我国各家商业银行推广的（ ）是结构化金融衍生工具的典型代表。

11、对投资者而言，优先股是一种比较安全的投资对象，这是因为（ ）。
Ⅰ 股息收益稳定
Ⅱ 在公司财产清偿时先于普通股票
Ⅲ 在公司财产清偿时后于普通股票
Ⅳ 风险相对较小

12、根据《证券投资顾问业务暂行规定》，以下对证券公司、证券投资咨询机构提供证券投资顾问服务时收费环节的说法不正确的是（ ）。

13、证券公司、证券投资咨询机构开展证券投资顾问业务，向客户提供投资建议的（ ）等信息，应当以书面或者电子文件形式予以记录留存。
I时间
II内容
III方式
IV依据

14、对消费者的消费行为提供了全新的解释，指出个人在相当长的时间内计划他的消费和储蓄行为，在整个生命周期内实现消费的最佳配置的理论是（ ）。

15、莫迪利亚尼等人的生命周期理论，个人在维持期的理财特征是（ ）。

16、李先生拟在5年后用200000元购买一辆车，银行年复利率为12%，李先生现在应存入银行（ ）元。

17、下列关于复利终值的说法，错误的是（ ）。

18、经济学里经常用“羊群效应”来描述经济个体的（ ）心理。羊群是一种很散乱的组织，平时在一起也是盲目地左冲右撞，但一旦有一只头羊动起来，其他的羊也会不假思索地一哄而上，全然不顾前面可能有狼或者不远处有更好的草。

19、关于可行域，下列说法正确的有（ ）。
Ⅰ．可供选择的证券有两种以上，可能的投资组合便不再局限于一条曲线上，而是坐标系中的一个区域
Ⅱ．如果在允许卖空的情况下，可行域是一个无限的区域
Ⅲ．可行域的左边界可能向外凸或呈线性，也可能出现凹陷
Ⅳ．证券组合的可行域表示了所有可能的证券组合，它为投资者提供了一切可行的组合投资机会

20、A方案在3年中每年年初付款500元，B方案在3年中每年年末付款500元，若利率为10%，则第三年年末两个方案的终值相差约（ ）元。

21、套利定价模型中的假设条件比资本资产定价模型中的假设条件（ ）。

22、下列关于有效边界的说法正确的有（ ）。
Ⅰ．有效边界是在证券组合可行域的基础上按照投资者的共同偏好规则确定的
Ⅱ．有效边界上的证券组合即是投资者的最优证券组合
Ⅲ．对于可行域内部及下边界上的任意可行组合，均可以在有效边界上找到一个有效组合比它好
Ⅳ．有效边界上的不同组合按共同偏好规则不能区分优劣

23、以下属于财务目标内容的有（ ）。
Ⅰ个人兴趣爱好
Ⅱ保险规划
Ⅲ现金规划
Ⅳ职业生涯发展

24、在收集客户信息的过程中，属于定性信息的是（ ）。

25、高资产净值客户是满足下列条件之一的商业银行客户，包括（ ）。
I单笔认购理财产品不少于100万元人民币的自然人
II认购理财产品时，个人或家庭金融净资产总计超过100万元人民币，且能提供相关证明的自然人
III个人收入在最近三年每年超过20万元人民币或者家庭合计收入在最近三年内每年超过30万元人民币，且能提供相关证明的自然人
IV单笔认购理财产品不少于50万元人民币的自然人

26、对客户进行风险承受能力评估的依据主要包括（ ）。
Ⅰ财务状况Ⅱ风险认识Ⅲ流动性要求Ⅳ投资经验

27、下列对个人资产负债表的理解错误的一项是（ ）。

28、下列说法中错误的是（ ）。

29、以下不是分析人员经常使用的财务状况综合分析方法的有（ ）。
Ⅰ沃尔评分法
Ⅱ财务比率法
Ⅲ杜邦分析法
Ⅳ统计分析法

30、属于股东权益变动表的项目是（ ）。

31、反映财务弹性的指标是（ ）。

32、在上升趋势中，将两个低点连成一条直线，得到（ ）。

33、货币政策中介目标选择的标准包括（ ）。
Ⅰ．可测性
Ⅱ．可控性
Ⅲ．流动性
Ⅳ．相关性

34、管理和销售费用预测包括（ ）。
Ⅰ．销售费用
Ⅱ．销售费用占销售收入的比例
Ⅲ．新市场的拓展
Ⅳ．每年的研究和开发费用占销售收入的比例

35、下列各项中，反映公司偿债能力的财务比率指标有（ ）。
Ⅰ．营业成本/平均存货
Ⅱ．（流动资产－存货）/流动负债
Ⅲ．营业收入/平均流动资产
Ⅳ．流动资产/流动负债

36、综合评价方法一般认为，公司财务评价的内容有（ ）。
Ⅰ．偿债能力
Ⅱ．盈利能力
Ⅲ．成长能力
Ⅳ．抗风险能力

37、如果客户尚未违约，则违约风险暴露对于表内项目为（ ）。

38、风险预警的程序是（ ）。

39、信用风险缓释功能主要体现在（ ）等方面。
Ⅰ房地产贷款月供支出的下降Ⅱ违约概率的下降
Ⅲ违约损失率的下降Ⅳ违约风险暴露的下降

40、下列关于风险价值（VaR）模型置信水平的描述，正确的是（ ）。

41、风险对冲是指通过投资或购买与标的资产收益波动（ ）的某种资产或衍生产品来冲销标的资产潜在损失的一种策略性选择。

42、用DA表示总资产的加权平均久期，VA表示总资产，R为市场利率，当市场利率变动ΔR时，资产的变化可表示为（ ）。

43、以转移或防范信用风险为核心的金融衍生工具有（ ）。
Ⅰ．利率互换
Ⅱ．信用联结票据
Ⅲ．信用互换
Ⅳ．保证金互换

44、关于政府债券，下列论述错误的是（ ）。

45、按照公司规模的不同，股票投资风格可划分为（ ）。
I小型资本股票
II中型资本股票
III大型资本股票
IV混合型资本股票

46、对于债券收益率曲线不同形状的解释产生了不同的期限结构理论，不包括（ ）。

47、如果期权价格超出现货价格的程度远远低于持仓费，套利者适合选择（ ）的方式进行期现套利。

48、收入支出结构分析包括收入结构分析、生活支出结构分析和结余能力分析。下列关于结余能力分析无误的有（ ）。
I通过对生活结余占比和理财结余占比的比较看出家庭盈余的主要来源
II通过客户对结余的支配情况的分析，观察到客户结余管理效率的高低
III自由结余占比越大，客户的结余使用效率越低
IV出现总储蓄为负，自由结余也为负的情况，则说明家庭显然已出现流动性问题，可以适当调整已支配结余的额度，或者通过调整生活支出，来达到收支平衡

49、下列保险规划步骤正确的是（ ）。

50、理财客户在进行保险规划时，下列行为存在保险规划风险的有（ ）。
Ⅰ．刚刚入学的大学本科生购买了2年的意外险
Ⅱ．给价值50万的住房购买了保险金额为50万财产保险
Ⅲ．给价值400万的珍藏版游艇购买了800万的财产保险
Ⅳ．在寒冷的冬天购买了3年期以感冒为风险事件的医疗保险