2022年证券投资顾问业务复习题

1、(2016年)股票类证券产品的基本特征不包括（）。
Ⅰ．收益性Ⅱ．偿还性Ⅲ．风险性Ⅳ．安全性

2、(2017年)当中央银行（）时，商业银行可运用的资金减少，贷款能力下降，货币乘数变小，市场货币流通量便会相应减少。

3、(2016年)确认一条支撑线和压力线的重要识别手段包括（）。
Ⅰ．股价在这个区域停留时间的长短
Ⅱ．股价在这个区域伴随着的成交量大小
Ⅲ．这个支撑区域或压力区域发生的时间距离当前这个时期的远近
Ⅳ．市场因素影响的大小

4、(2016年)关于计算VaR值的参数选择，下列说法正确的有（）。
Ⅰ．如果模型是用来决定与风险相对应的资本，置信水平就应该取高
Ⅱ．如果模型用于银行内部风险度量或不同市场风险的比较，置信水平的选取就并不重要
Ⅲ．如果模型的使用者是经营者自身，则时间间隔取决于其资产组合的特性
Ⅳ．如果模型的使用者是监管者，时间间隔应该短

5、(2017年)现有一个投资项目，在2013年至2015年每年年初投入资金300万元，从2016年至2025年的10年中，每年年末流入资金100万元。如果年贴现率为8％，下列说法中，正确的有（）。
Ⅰ 2015年各年初流出资金的终值之和为1052万元
Ⅱ 2016年各年末流入资金的现值之和为671万元
Ⅲ 该项投资项目投资收益比较好
Ⅳ 该项投资项目净值为381万元

6、(2016年)风险揭示书的内容和格式由（）制定。

7、从客户对理财规划需求的角度看，客户信息包括（??）。
Ⅰ．基本信息
Ⅱ．财务信息
Ⅲ．个人兴趣
Ⅳ．人生规划

8、证券公司向客户提供证券投资顾问服务，应告知客户的基本信息不包括（）。

9、假如你有一笔资金收入，若目前领取可得10000元，而3年后领取可得15000元。如果当前你有一笔投资机会，年复利收益率为20％，每年计息一次，则下列表述正确的是（??）。

10、下列对于评估客户投资风险承受能力的表述正确的是（??）。
Ⅰ．已退休客户，应该建议其投资保守型产品
Ⅱ．年龄与投资风险承受能力完全无关
Ⅲ．理财目标的弹性越大，越无法承担高风险
Ⅳ．资金需动用的时间离现在越近，越不能承担风险

11、行业分析方法包括（??）。
Ⅰ．历史资料研究法
Ⅱ．调查研究法
Ⅲ．归纳与演绎法
Ⅳ．比较分析法

12、行业生命周期包括（ ）。
I 幼稚期
II 成长期
III 成熟期
IV 衰退期

13、一般而言，当（ ）时，股价形态不构成反转形态。

14、对法人客户的财务报表分析应特别关注的内容有（）。
I 识别和评价财务报表风险
II 识别和评价经营管理状况
III 识别和评价资产管理状况
IV 识别和评价负债管理状况

15、按照股票风格管理类型可分为（）。
I 消极的股票风格管理
II 积极的股票风格管理
III 保守的股票风格管理
IV 激进的股票风格管理

16、简单型消极投资策略适用于（）。
I 资本市场环境和投资者偏好变化不大的情况
II 资本市场环境和投资者偏好变化较大的情况
III 改变投资组合的成本大于收益的情况
IV 改变投资组合的成本小于收益的情况

17、向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当具有证券投资咨询执业资格，并在（ ）注册登记为证券投资顾问。

18、已知在以均值为纵轴、以标准差为横轴的均值一标准差平面上由证券A和证券B构建的证券组合将位于连接A和B的直线或某一条弯曲的曲线上，并且（ ）。

19、下列关于判断与决策中的认知偏差，说法正确的有（ ）。
Ⅰ人性存在自私的弱点
Ⅱ人性有趋利避害的弱点
Ⅲ投资者的认知中存在诸如有限的短时记忆容量，不能全面了解信息等生理能力方面的限制
Ⅳ投资者的认知中存在信息获取、加工、输出、反馈等阶段的行为、心理偏差的影响

20、卡尼曼和特维尔斯基在实验中发现，人们对待收益和损失的态度非常不一样。当遭受损失时，人们往往有进一步冒险的心理偏好，而当人们获得收益时，则会有较强的风险规避心态。这种心理叫做（ ）。

21、理财师根据家庭生命周期的不同，可以了解、掌握处于不同家庭生命周期阶段的客户的（ ），进而理财目标也有所侧重。
①职业生涯阶段特点；②家庭收支、资产负债状况；③主要财务问题；④理财需求

22、如果风险的市值保持不变，则无风险利率的上升会使SML（ ）。

23、货币具有时间价值的原因包括（ ）。
Ⅰ．货币本身具有的价值
Ⅱ．货币可用于投资，从而获得投资回报
Ⅲ．货币的购买力会受到通货膨胀的影响而降低
Ⅳ．未来的投资收入预期具有不确定性

24、与客户面谈沟通时，从业人员需要注意的问题有（ ）。
Ⅰ在面见客户前需要在面谈的主要内容或目的、客户的基本情况和以往接触历史等方面有所准备
Ⅱ在面谈中，言谈举止应符合相关商务和服务礼仪标准要求，突出专业形象和真诚、亲切、自然
Ⅲ应该掌握一些关键的沟通技巧，并能在接触中熟练自然地加以运用
Ⅳ在会面后要针对面谈中客户提出、有待解决的问题及时向客户回复

25、关于现金流量表分析作用，下列表述错误的是（ ）。

26、证券投资顾问在客户进行投资品种选择时，通常应从投资品种的（ ）、风险以及流动性方面来给出咨询建议。

27、消费是评价宏观经济形势的重要指标，通常可以从（ ）方面考察消费状况。
Ⅰ.企业投资Ⅱ．社会消费品零售总额
Ⅲ．城乡居民储蓄存款余额Ⅳ．居民可支配收入

28、对上市公司进行流动性分析，有利于发现（ ）。

29、每股股利与股票市价的比率称为（ ）。

30、与经济活动总水平的周期及其振幅无关时，行业属于（ ）。

31、关于有形资产净值债务率，下列说法中不正确的有（ ）。

32、V形是一种典型的价格形态，（ ）。

33、通过对上市公司的资产负债表、利润表和现金流量表的分析，可以发现（ ）。

34、不同行业受经济周期影响的程度会有差异，受经济周期影响较为明显的行业有（ ）。
Ⅰ．公用事业
Ⅱ．钢铁
Ⅲ．生活必需品
Ⅳ．耐用消费品

35、某公司某年度的资产负债表显示，当年总资产为10000000元，其中流动资产合计为3600000元，包括存货1000000元；公司的流动负债2000000元，其中应付账款2000000元，则该年度公司的流动比率为（ ）。

36、在进行证券投资技术分析的假设中，最根本、最核心的条件是（ ）。

37、使用技术分析方法应注意（ ）。

38、关于风险度量中的VaR，下列说法不正确的是（ ）。

39、利率风险具体有（ ）。
Ⅰ重新定价风险
Ⅱ收益率曲线风险
Ⅲ基准风险
Ⅳ期权性风险
Ⅴ商品价格风险

40、下列关于计算VaR的方差—协方差法的说法中，正确的是（ ）。

41、控制流动性风险的主要做法包括（ ）。
Ⅰ确定流动性风险偏好
Ⅱ计量、监测和报告流动性风险状况
Ⅲ制定流动性风险监控指标
Ⅳ限额管理及压力测试
Ⅴ制定有效的流动性风险应急计划

42、敏感性分析是指在保持其他条件不变的前提下，研究单个市场风险要素，包括（ ）的微小变化可能会对金融工具或资产组合的收益或经济价值产生的影响。
Ⅰ．利率
Ⅱ．汇率
Ⅲ．股票价格
Ⅳ．商品价格

43、金融债券的发行主体是（ ）。
I银行
II上市公司
III非银行的金融机构
IV中央政府

44、政府机构进行证券投资的主要目的是进行宏观调控和（ ）。

45、以下关于主动轮动策略的优点说法错误的有（ ）。
I容易理解，且符合自上而下的投资理念，适合机构投资者进行行业配置
II少了对行业特殊性和公司信息的依赖
III抗压力能力得到增强
IV依据货币需求增速M2进行轮动，使得策略具有较强的可操作性

46、下列关于股票流动性的叙述，错误的是（ ）。

47、金融衍生工具从其自身交易的方法和特点可以分为（ ）。
Ⅰ．金融期权和金融互换
Ⅱ．结构化金融衍生工具
Ⅲ．金融期货
Ⅳ．金融远期合约

48、按基础工具的种类，金融衍生工具可以分为（ ）。
Ⅰ．信用衍生工具
Ⅱ．股权类产品的衍生工具
Ⅲ．货币衍生工具
Ⅳ．利率衍生工具

49、消极的债券组合管理策略不包括（ ）。
Ⅰ指数策略
Ⅱ债券互换
Ⅲ满足单一负债要求的投资组合免疫策略
Ⅳ应急免疫

50、实施对冲策略的主要步骤包括（ ）。
I风险敞口分析
II市场分析
III对冲工具的选择
IV对冲比率的确定