2023年私募股权投资基金基础知识

1、（ ）年，数家并购基金管理机构脱离美国创业投资协会，发起设立了美国私人股权投资协会。

2、由于股权投资基金具有专业性的特点，对基金管理的专业性要求较高，因此，（ ）通常参与基金投资收益的分配。

3、以下不属于股权投资基金特点的是（ ）。

4、（ ）成立，标志着创业投资在美国发展成为专门行业。

5、中国最大的养老基金是（ ）。

6、《企业所得税法》规定符合条件的居民企业之间的（ ）为免税收入，可以在计算应纳税所得额时减除。

7、公司型基金的税后利润分配，如严格按照《公司法》，需在（ ）之后，分配顺序的灵活性也（ ）。

8、现行《公司法》规定，设立有限责任公司，应当具备（ ）
I股东符合法定人数；
II有符合公司章程规定的全体股东认缴的出资额；
III股东共同制定公司章程；
IV有公司名称，建立符合有限责任公司要求的组织机构；
V有公司住所。

9、股权投资基金常用的估值方法为（ ）。

10、通常，选取若干可比公司，用其可比倍数的（ ）作为目标公司的倍数参考值。

11、某股权投资基金拟投资A公司，A公司的管理层承诺投资当年的净利润为1．2亿元，按投资当年的净利润的10倍市盈率进行投资后估值，则A公司的估值为（ ）亿元。

12、企业估值特点包括（ ）。
Ⅰ整体不是各部分的简单相加
Ⅱ整体价值来源于要素的结合方式
Ⅲ部分只有在整体中才能体现出其价值
Ⅳ整体价值只有在运行中才能体现出来

13、优先认购权是指目标公司（ ）时，股权投资基金将按其持股比例获得同等条件下的优先认购权利。

14、常见的竞业禁止主要包括（ ）。
Ⅰ个人竞业禁止
Ⅱ企业竞业禁止
Ⅲ法定竞业禁止
Ⅳ约定竞业禁止

15、项目跟踪与监控中需要重点关注的管理事项主要包括（ ）。
Ⅰ公司战略与业务发展定位
Ⅱ经营风险控制情况
Ⅲ公司治理情况
Ⅳ高层管理人员尽职与异动情况

16、下列选项中，属于管理指标的有（ ）。
Ⅰ高层管理人员尽职与异动情况
Ⅱ财务亏损情况
Ⅲ危机事件处理情况
Ⅳ股东关系与公司治理情况

17、在投资后管理阶段，股权投资基金（ ）会相应增加其在董事会的话语权，从而对被投资企业实施更有力的监控。

18、投资机构的主要职责包括（ ）。
Ⅰ规避企业家的委托代理风险
Ⅱ对被投资企业进行项目跟踪与监控
Ⅲ了解企业运营的实际情况
Ⅳ积极应对内外部环境变化与经营风险

19、下列不属于股权投资基金的退出的方式的是（ ）

20、全国股转系统挂牌流程主要分为（ ）阶段
Ⅰ.决策改制阶段
Ⅱ.材料制作阶段
Ⅲ.反馈审核阶段
Ⅳ.登记挂牌阶段

21、我国上市公司股票交易实行涨跌幅限制，无论买入或者卖出，股票（含
A、B股票）在一个交易日内交易价格相对上一个交易日收市价格的涨跌幅不得超过（ ）。

22、信托（契约）型股权投资基金的收益分配原则由（ ）在基金合同中约定。
Ⅰ基金管理人
Ⅱ基金托管人
Ⅲ基金投资者
Ⅳ其他合同当事人

23、合伙型股权投资基金确定清算主体时，经全体合伙人（ ）同意，可以指定一个或者数个合伙人，或者委托第三人担任清算人。

24、下列属于基金托管的作用的有（ ）。
Ⅰ．完善基金治理结构
Ⅱ．提升基金运作专业化水平
Ⅲ．保障基金资产的安全
Ⅳ．保护基金投资者利益

25、估值核算服务的基本职责包括（ ）。
Ⅰ．开展基金会计核算、估值、报表编制
Ⅱ．相关业务资料的保存管理
Ⅲ．配合基金管理人聘请的会计师事务所进行审计
Ⅳ．建立并管理投资者的基金账户

26、基金管理人的内部控制要求部门设置体现权责明确、相互制约的原则包括（ ）
Ⅰ严格的岗位分离制度
Ⅱ建立完善的信息披露制度
Ⅲ严格控制基金财产的财务风险

27、下列关于股权投资基金管理人委托服务机构提供服务时的说法中正确的是（ ）。

28、外币股权投资基金通常采取（ ）的方式。

29、以下关于股权投资母基金的说法错误的是（ ）

30、以下列举的是基金条款书中常见的基金条款的有（ ）。
Ⅰ．管理费是股权投资基金运营成本中的重要组成，是基金管理人向基金收取的费用，数额一般为基金规模的一定百分比，计提方式也可进行商务约定
Ⅱ．业绩报酬机制是对股权投资基金管理人的重要激励措施
Ⅲ．资金承诺（或称为认缴规模）是基金投资者所承诺的要投入一只基金的总的资金额度，基金投资者在作出承诺的时候，往往要求基金管理人也承诺投入资金
Ⅳ．在股权投资基金中，承诺的投入资金通常一次性汇入基金账户

31、契约型基金的决策权归属（ ）。

32、项目跟踪与监控的常用指标有（ ）。
Ⅰ经营指标
Ⅱ管理指标
Ⅲ财务指标
Ⅳ风险指标

33、我国《上市公司收购管理办法》规定，通过证券交易所的证券交易，收购人持有一个上市公司的股份达到该公司已发行股份的（ ）％时，继续增持股份的，应当采取要约方式进行，发出全面要约或者部分要约。

34、（ ）是指股权投资基金通过被投资企业清算实现退出，主要是投资项目失败后的一种退出方式。

35、关于合伙型股权投资基金的增资、退出、权益分配与清算退出等操作，下列说法有误的是（ ）。

36、股权投资基金的收益分配主要在（ ）与（ ）之间进行。

37、一般而言，担任基金托管人，应当具备的条件有（ ）。
Ⅰ有安全保管基金财产的条件
Ⅱ设有专门的基金托管部门
Ⅲ取得基金从业资格的专职人员达到法定人数
Ⅳ有安全高效的清算、交割系统

38、股权投资基金的利益分配，主要在（ ）之间进行。

39、股权投资基金的收入主要来源于（ ）。

40、(2017年)在信托型基金参与主体中，除了基金投资者和基金管理者外还有（ ）。

41、(2016年)投资人A系公司，投资于公司型股权投资基金
B，B向A分配其投资所得的股息红利和股权转让溢价所得所涉及的税负，通常情况下（）。

42、下列不属于政府引导基金宗旨的是（ ）。

43、(2017年)股权投资基金管理人按投资协议约定的金额和时间把投资款项划转至被投资企业或其股东的账户，如果股权投资基金办理了托管，划款操作需经托管人核准并办理。这是股权投资基金投资流程的（ ）阶段。

44、(2017年)开始正式尽职调查之前，通常会与项目企业签订（ ）。

45、(2017年)法律尽职调查关注的重点问题包括（ ）。
Ⅰ 历史沿革问题
Ⅱ 主要股东情况
Ⅲ 高级管理人员
Ⅳ 诉讼及仲裁

46、股权投资基金一般在投资后管理期间，为被投资企业提供完善公司治理结构、规范财务管理系统和为企业提供管理咨询等增值服务的主体是（ ）。

47、关于基金估值的原则，说法错误的是（ ）。

48、(2017年)按照股权投资基金所处生命周期的不同阶段，可以将基金信息披露分成（ ）。
Ⅰ 募集期间的信息披露
Ⅱ 运作期间的定期披露
Ⅲ 运作期间的临时披露

49、(2017年)针对事中事后检查中发现的问题，中国证监会、各证监局可以采取（ ）处理方式。
Ⅰ 行政监管措施
Ⅱ 移送司法机关
Ⅲ 行政处罚
Ⅳ 交由中国证券业协会采取自律管理措施

50、(2016年)在向投资者推介股权投资基金之前，募集机构应对投资者风险识别能力和风险承担能力进行评估，投资者的评估结果有效期最长不得超过（）年。